国通信托-“柳州建投”债券投资

“柳州建投”债券投资

中国银保监督会

国通信托有限公司

 在售

18个月

2.1亿

按年付息

100万≤认购金额    7.3%

固定收益

100万

招商银行武汉分行

2021年09月～

“担保”贷款

基础设施

用于投资广西“柳州建投”非公开发行债券。

1.融资方“柳州建投”还款；2.担保方“柳州城投”（ AA+）还款。

一 发行人实力较强 （柳州建投）：
本项目标的债券发行人为广西柳州市建设投资开发有限责任公司（公开发债主体，主体评级AA），控股股东为柳州市第一大市级平台——柳州市投资控股集团（总资产1640亿，主体评级AA+）。截至2020年末，柳州建投资产总额424.57亿元，所有者权益174.74亿元，资产负债率 58.84%，营业总收入11.13亿元，利润总额1.54亿元。公司主体信用评级为AA ，信用级别良好，履约能力较强。
二 增信措施较完善
本项目投资标的为广西柳州市建设投资开发有限责任公司（柳州建投）2021年非公开发行公司债券第一期（债券简称为 “21 柳建 01”，债券代码为 178083），债券层面由柳州市城投资建设发展有限公司（柳州城投）提供连带责任保证担保 。保证人实际控制人为柳州市人民政府国有资产监督管理委员会。公开发债主体，公司主体信用评级均为AA+，信用级别良好，保证担保能力较强。

一 区域经济实力较强
柳州市是广西重要的工业城市，已经形成以汽车、机械、冶金三大支柱产业为龙头，制糖、烟草、造纸、制药、化工、建材、纺织等产业蓬勃发展的现代工业体系，是中国五大汽车城之一，是全国唯一拥有一汽、东风、上汽和重汽等四大整车生产集团的地级市。同时柳州市是西南地区的交通枢纽，也是中国西部区域性交通枢纽，更是沟通中国西南与中南、华东、华南地区的铁路中枢，素有“桂中商埠”的称号。近年来，柳州市经济继续保持增长，经济总量不断攀升，柳州市是广西省仅次于省会南宁的第二大地级市，2019年实现GDP3128.35亿元，全市一般公共预算收入221.45亿元，增长14.3%，保持高速增长，区域 经济持续向好。
二 融资方介绍：广西柳州市建设投资开发有限责任公司（柳州建投）
1.基本情况
广西柳州市建设投资开发有限责任公司成立于1995年3月11日，注册资本1.25亿元。公司由柳州市人民政府出资组建，并由柳州市人民政府国有资产监督管理委员会代为履行出资人管理职责，柳州市人民政府为发行人的 实际控制人。根据 202 1年 6月上海联合信用评级公司出具的跟踪评级报告显示，柳州建投主体信用评级为 AA ，评级展望稳定 信用级别良好 。
2.财务情况
截止2020年末，柳州建投资产总额为424.57亿元，同比增长12.73%，资产规模持续增长，其中流动资产323.46亿元，非流动资产101.11亿元，净资产174.74亿元，资产负债率 58.84%，营业收入11.13亿元。
三 担保方介绍：柳州市城市投资建设发展有限公司（柳州城投）
1.基本情况
柳州市城市投资建设发展有限公司成立于1999年8月9日，公司注册资本10.2788亿元，保证人控股股东为广西柳州市城市建设投资发展集团有限公司（柳州城建），实际控制人为柳州市人民政府国有资产监督管理委员会。根据 2020 年 12 月联合资信评估出具的评级报告显示，柳州城投主体信用评级为 AA+，评级展望稳定，公司信用级别良好。
2.财务情况
截止2020年末，柳州城投资产总额888.51亿元，净资产372.55亿元，资产负债率58.07%；2020年公司实现营业收入13.66亿元，利润总额4.69亿元。公司资产规模较大，担保能力较强。

国通信托：
国通信托有限责任公司（原方正东亚信托有限责任公司），是经中国银监会于2010年1月23日批准重组成立的非银行金融机构，2010年11月26日正式开业运营，公司注册资本为32亿元。
公司是总部设在武汉的全国性金融机构。公司扎根武汉,辐射全国，除武汉总部外,公司还在北京、上海、广州、深圳、郑州、青岛、南京、杭州、宁波、重庆、成都等18个大中城市设立业务团队，展业范围遍布全国20多个省市自治区。
公司股东为武汉金融控股（集团）有限公司、东亚银行有限公司和北大方正集团有限公司，主要从事资金信托、动产信托、不动产信托、有价证券信托、其他财产或财产权信托,固有业务项下存放同业、拆放同业、贷款、租赁、投资等本外币业务，以及法律法规规定或中国银行业监督管理委员会批准的其他业务。
公司管理团队均有10年以上的金融从业经验，2017年末公司员工317人，平均年龄33.8岁，硕士以上学历50.2%，大量骨干员工具有特许金融分析师（CFA）、金融风险管理师（FRM）、注册会计师（CPA）、法律职业资格等专业资质，专业人才储备丰富。
着眼未来，公司励精图治、积极进取，致力于不断提升核心竞争力和可持续发展能力，为“成为专业引领、持续创新、受人尊敬的一流信托企业”这一愿景而努力！ 

还款来源：
第一还款来源：发行人经营收入
本项目第一还款来源为标的债券发行人广西柳州市建设投资开发有限责任公司（主体评级 AA）的经营性收入。发行人控股股东及实际控制人为柳州市人民政府，由柳州市国资委代为履行出资人职责，公司信用级别良好，盈利能力稳定，具有较强的履约能力。
第二还款来源：保证人经营收入
柳州市城市投资建设发展有限公司（AA+发债主体）为标的债券的本息兑付提供连带责任保证担保。保证人实际控制人为柳州市人民政府国有资产监督管理委员会。保证人公司资产规模逐年增长，具有很强的担保履约能力。保证人的经营业务收入为本项目提供补充还款来源。