国投泰康信托-信天翁315号信托计划

信天翁315号信托计划

中国银监会

国投泰康信托有限公司

 执行

12个月

2.975亿

半年付息

100万≤认购金额＜300万    7.5%

300万≤认购金额＜1000万   8.2%

1000万≤认购金额          8.5%

固定收益

100万

待定！

2018年06月～

抵押、质押及担保贷款。

房地产业

信托资金用于花样年·家天下项目后续开发建设。

项目公司到期归还、集团对项目公司归还

1.项目公司将其合法持有的标的项目土地抵押给我司，抵押物总价值34亿元，本期抵押物价值14.42亿元，抵押率约为60%；
2.项目公司其他股东以其持有的51%股权质押；
3.花样年中国集团（评级AA，评级机构联合信用、中诚信证评）承担无限连带责任担保；
4.向项目公司派驻一名董事及现场监管人员；
5.按照销售进度进行资金提留。

一 融资方介绍-四川瀚锋置业有限公司
四川瀚锋置业有限公司（以下简称“瀚锋置业”或“项目公司”）为该项目融资人。项目公司是其控股股东成都市花样年房地产开发有限公司，于2017年收购的子公司，作为花样年·家天下项目（以下简称：标的项目）的项目公司。标的项目由32栋楼组成，共分为五期开发，分为南北两个大地块（北地块约120亩，南地块约90亩）。致力于打造一个集居住、教育、商业、滨河公园为一体的温度社区。目前标的地块中的三个地块已抵押给我司，本期信托计划成立前，办理第四块价值14.42亿元的土地抵押。
二 担保方介绍-花样年集团（中国）有限公司
花样年集团（中国）有限公司创立于2006年，股东花样年控股于2009年在香港联交所上市，股票代码为1777.HK。公司注册资本162484.35万元人民币，公司经营范围为：子技术开发；软件开发及咨询；经济信息咨询；房地产信息咨询、房地产经纪；在合法取得使用权的土地上从事房地产开发经营；物业管理；园林绿化；从事摄影及彩色扩印服务;建筑材料（不含钢材）与建筑机械设备的批发、佣金代理（不含拍卖）与进出口（涉及配额许可证管理、专项规定管理的商品按国家有关规定办理）。 花样年集团（中国）有限公司已经连续多年跻身中国地产百强企业，根据中国指数研究院发布的2016年的《中国房地产百强企业研究报告》，花样年分别排名第41名。
从花样年2017年1-6月的销售业绩来看，三四线城市销售业绩依然处于持续增长的状态，整体业绩体现了量平价稳、稳中有升的发展态势。
2017年6月12日，花样年获得由香港股票分析师协会和多位资深股评人组成的评审委员会颁发的“优质中国房地产企业大奖”，作为业界瞩目的盛典，该奖项考核了企业在营运管理、市场发展、创新服务等多个方面的综合实力评选而出。
截至2016年12月末公司总资产为332.15亿元，公司总资产继续保持快速增长的态势。截至2016年12月末，公司总负债217.62亿元，公司净资产114.53亿元。截至2016年12月末公司预收账款为36.36亿元，预收账款主要为未达到结转收入条件的售房款。故扣除预收账款后的资产负债率为54.57%，说明公司的经营策略较为稳健。

国投泰康信托
国投泰康信托有限公司是经中国人民银行批准设立、中国银监会监管的非银行金融机构，注册资本金21.905亿元人民币，公司四家股东为国投资本控股有限公司、泰康保险集团股份有限公司、悦达资本股份有限公司和泰康资产管理有限责任公司，分别持有公司55%、32.98%、10%、2.02%的股份。
公司秉承“有道而正、信则人任”的核心价值观，坚持“心有界，行无疆”的业务理念，不断打造高信用级别的信托产品，为客户提供专业化、多元化、个性化的金融服务。
目前公司主要开展实业投行、资产管理、财富管理等业务，在传统业务领域和另类投资等领域硕果颇丰。未来将着力推进业务转型，积极深化业务模式创新，加大培养主动管理能力。
国投泰康信托以务实的精神、稳健的作风以及细致的服务，成为客户心目中“值得托付的理财顾问”。公司所有主动管理项目均实现平稳运行，为投资人实现了预期收益。
公司与全球著名的资产管理机构瑞银集团（UBS AG）合资组建了国投瑞银基金管理有限公司，国投泰康信托持有国投瑞银51%的股权，国投泰康信托还参股了多家金融机构。
公司致力成为卓越的资产管理机构和值得托付的财富管理人。

一 用款项目介绍
项目地块位于四川省成都市双流区华阳街办和西航港街办，所处行政位置属于双流，但地理位置更靠近高新区大源成熟高端居住板块，与其一河之隔，距离大源核心区域仅4km。项目四至：东隔绿化带至江安河，西和北接规划公园至天府五街，南至规划道路。项目所处区域配套设施齐全，商业成熟度较高，生活环境优良。
区位优势：
交通：地块西北方向天府五街、南北方向华府大道、天府四街、剑南大道、益州大道、天府大道等；
高端生活：欧尚超市、世豪广场、伊藤洋华堂、麦德龙
教育：未来周边规划两块教育用地。
自然景观：江安河从上风上水的都江堰流经大源西，行至本项目。
二 抵押物介绍
本项目的抵押物为标的项目土地。
根据世联评估于2017年出具的评估报告，抵押物总价值34.15亿元。
本期放款抵押物为“双国用（2016）第11758号”土地，评估值14.42亿元。放款后抵押率约60%。安全边际较高。
三 还款来源：
第一还款来源：标的项目的销售回款。项目在信托计划存续期内预计实现销售收入60亿元，还款来源充足。
第二还款来源：担保花样年集团的担保义务。 截至2016年12月末公司总资产为332.15亿元，公司总负债217.62亿元，公司净资产114.53亿元。2017年年签约额180亿元，具有较强的担保能力。
第三还款来源：抵押资产的处置价款。 本项目抵押物的市场价格为34.15亿元，本信托计划优先级总规模20亿元，本期放款7亿元，放款后抵押率约为60%，安全性较高。